국경 간 결제 시장 규모 및 점유율 분석 – 성장 동향 및 전망 (2026-2031)

국경 간 결제 시장: 규모, 경쟁 환경 및 2031년까지의 동향 분석

보고서 개요

국경 간 결제 시장은 2026년부터 2031년까지 연평균 성장률(CAGR) 7.16%를 기록하며 견고한 성장을 보일 것으로 전망됩니다. 2025년 2,222.3억 달러 규모였던 시장은 2026년 2,381.4억 달러, 그리고 2031년에는 3,364.9억 달러에 이를 것으로 예상됩니다. 이러한 성장은 즉시 결제 시스템, 오픈 뱅킹 의무화, 임베디드 금융 오케스트레이션 레이어의 발전이 기존의 중개 은행 마찰을 해소하고 있기 때문입니다. 핀테크 기업들은 여러 외환(FX) 거래소에서 유동성을 통합하여 주요 통화 간 스프레드를 최대 60bp까지 줄이며 은행으로부터 고빈도 거래를 유치하고 있습니다. UPI-PayNow 및 FedNow와 같은 실시간 연결은 결제 시간을 며칠에서 몇 초로 단축시키고 있으며, 이는 기업과 소비자가 즉시 채널로 전환하는 계기가 되고 있습니다. 그러나 글로벌 은행의 규제 위험 회피(de-risking)는 23개 아프리카 국가에서 중개망을 축소시켜 국경 지역의 최종 사용자 수수료를 인상하고 있으며, 이는 유동성 통합자에게 여전히 차익 거래 기회를 제공하는 이중 가격 구조를 유지하고 있습니다.

주요 보고서 요약

* 거래 유형별: 2025년 B2B(기업 간) 거래가 국경 간 결제 시장의 59.39%를 차지하며 가장 큰 비중을 보였으며, C2C(소비자 간) 송금은 2031년까지 연평균 8.43%의 성장률을 보일 것으로 예상됩니다.
* 채널별: 2025년 은행 송금이 44.67%의 비중을 차지했으나, 송금 서비스 사업자(MTO)는 2031년까지 연평균 7.83%로 성장할 전망입니다.
* 기업 규모별: 2025년 대기업이 63.92%를 점유했지만, 중소기업(SME)은 2031년까지 연평균 8.03%로 가장 빠르게 성장할 것으로 예측됩니다.
* 지역별: 2025년 북미가 33.59%로 가장 큰 시장을 형성했으며, 아시아 태평양 지역은 해당 기간 동안 연평균 9.16%로 가장 빠르게 성장할 것으로 예상됩니다.
* 최종 사용자별: 2025년 기업이 62.59%의 비중을 차지했으며, 개인 사용자는 2031년까지 연평균 7.64%로 증가할 것으로 전망됩니다.

글로벌 국경 간 결제 시장 동향 및 통찰력

성장 동인:

1. 아시아 지역 B2B 전자상거래 수출량 증가: 2025년 아시아의 국경 간 B2B 전자상거래 수출은 1.8조 달러에 달했으며, 디지털 플랫폼이 결제 오케스트레이션을 공급망 워크플로우에 직접 통합하면서 성장을 견인했습니다. 중국 제조업체와 인도 수출업체는 국제 송장 처리 시간을 크게 단축했으며, 베트남, 태국, 인도네시아는 2025년 거래량이 전년 대비 22% 증가했습니다. 즉시 송장 결제는 거래 비용을 최대 80bp까지 절감하여 수출업체의 경쟁력을 높이고 있습니다.
2. EU 결제 허브의 ISO 20022 메시징 표준 채택 확대: 유럽중앙은행(ECB)은 2025년 11월까지 모든 TARGET 거래에 ISO 20022 준수를 의무화하여 은행들이 더 풍부한 송금 데이터를 전송하도록 했습니다. 이는 결제 거부율을 35% 줄이고 수동 조정 작업을 없애 결제 시간을 단축시켰습니다. SWIFT 보고서에 따르면 2025년 12월까지 유럽 중개 은행의 78%가 마이그레이션을 완료했습니다. SEPA 즉시 신용 이체와 국경 간 네트워크 간의 상호 운용성은 2027년까지 종단 간 결제 시간을 60초 미만으로 단축할 것으로 예상됩니다.
3. SWIFT gpi 및 즉시 외환(FX) 창구를 통한 당일 결제 수요 증가: 2025년 SWIFT gpi는 8,500만 건의 국경 간 결제를 처리했으며, 이 중 63%가 30분 이내에 입금되었습니다. 즉시 FX 창구는 통화 전환을 거래 시작 시점에 처리하여 주요 통화 간 스프레드를 최대 40bp까지 줄였습니다. 기업들은 운전자본 최적화를 위해 당일 결제를 요구하며, 이를 충족하지 못하는 은행들은 핀테크 경쟁사에게 결제 수익의 최대 20%를 잃고 있습니다.
4. PSD3 기반 오픈 뱅킹 API를 통한 유럽 국경 간 P2P 가속화: 유럽 위원회는 2025년 3월 PSD3를 확정하여 오픈 뱅킹 의무를 국경 간 P2P 결제로 확대했습니다. Revolut 및 Wise와 같은 기업들은 새로운 API를 통합하여 FX 가격을 20bp 미만으로 책정하며 은행보다 최대 80% 저렴하게 제공하고 있습니다. 강력한 고객 인증(SCA)은 국경 간 P2P 사기를 42% 감소시켜 사용자 신뢰를 높였습니다.
5. 북미 지역 국경 간 네트워크와 Request-to-Pay 시스템 통합: 북미 지역에서 Request-to-Pay 시스템이 국경 간 네트워크와 통합되면서 결제 효율성이 향상되고 있습니다.
6. SaaS 벤더를 위한 임베디드 금융 플랫폼의 다중 관할권 결제 오케스트레이션: 임베디드 금융 플랫폼은 SaaS(Software-as-a-Service) 벤더를 위해 여러 관할권에 걸친 결제를 조정하며 글로벌 시장 확장을 지원하고 있습니다.

성장 저해 요인:

1. 글로벌 은행의 아프리카 중개망 축소(De-Risking): 2024-2025년 동안 글로벌 은행들은 규제 준수 비용과 평판 위험을 이유로 127개 아프리카 금융기관과의 관계를 종료했습니다. 이로 인해 나이지리아, 케냐, 가나의 송금 서비스 제공업체들은 아랍에미리트와 남아프리카 공화국의 허브를 통해 송금을 재라우팅해야 했으며, 이는 200달러 거래당 최대 48시간과 12달러의 추가 비용을 발생시켰습니다. 이는 아프리카 지역의 금융 포용성을 저해하고 있습니다.
2. 이국 통화(Exotic Currency) 통로의 지속적인 높은 외환 마크업: 2025년 아프리카, 남미 및 일부 아시아 통화의 평균 외환 마크업은 4.8%로, 주요 통화 쌍의 3배에 달했습니다. 파편화된 유동성은 변동성 시기에 매수-매도 스프레드를 최대 300bp까지 확대하여 비공식 네트워크에 대한 디지털 채널의 이점을 약화시킵니다. 투명한 기준 환율과 심화된 은행 간 시장 없이는 이국 통화 통로의 높은 마크업이 송금 성장을 계속 저해할 것입니다.
3. MENA 지역 클라우드 배포를 제한하는 데이터 상주 규정: 중동 및 북아프리카(MENA) 지역의 데이터 상주 규정은 클라우드 기반 결제 솔루션의 배포를 제한하여 시장 확장을 저해하고 있습니다.
4. G20 경제권에서 암호화폐 기반 송금 채널에 대한 규제 강화: G20 경제권에서 암호화폐 기반 송금 채널에 대한 규제 감시가 강화되면서 관련 시장의 성장이 둔화될 수 있습니다.

세그먼트 분석

* 거래 유형별: B2B 거래는 2025년 전체 거래량의 59.39%를 차지하며 국경 간 결제 시장의 핵심을 이루고 있습니다. ERP 시스템 내 임베디드 금융은 헤지 실행 및 결제 라우팅을 자동화하여 재무 간접비를 최대 40% 절감합니다. C2C 송금은 규모는 작지만, 중개 은행을 우회하고 FX 스프레드를 50bp 미만으로 압축하는 모바일 우선 사업자들에 의해 연평균 8.43%로 빠르게 성장할 것으로 예상됩니다. 특히 미국-멕시코, 사우디아라비아-필리핀과 같은 통로에서 디지털 지갑 채택이 증가하며 C2C 결제가 2025년에 34% 증가했습니다.
* 채널별: 은행 송금은 2025년 44.67%의 점유율을 유지하며 기업들이 결제의 최종성과 규제 명확성을 중요하게 여기는 점을 반영합니다. 송금 서비스 사업자(MTO)는 ISO 20022 Request-to-Pay 메시지를 활용하여 결제 시간을 60초 미만으로 단축하며 연평균 7.83%로 성장하고 있습니다. Visa Direct 및 Mastercard Move와 같은 카드 네트워크는 몇 분 내에 기그 플랫폼 결제를 가능하게 하는 전략적 틈새시장을 점유하고 있습니다. 블록체인, 모바일 머니 링크, 현금 네트워크가 나머지 부분을 구성하며, 동서 아프리카 모바일 머니 시스템은 2025년에 80억 달러를 처리했습니다.
* 기업 규모별: 대기업은 2025년 전체 거래량의 63.92%를 차지하며 국경 간 결제 시장을 지배하고 있습니다. 이들은 전담 재무팀과 다중 은행 관계를 통해 유리한 FX 가격을 확보합니다. 그러나 중소기업(SME)은 회계, 결제, 송장 발행 소프트웨어 내 임베디드 금융 레이어가 전문 지식의 필요성을 없애면서 2031년까지 연평균 8.03%로 성장할 것으로 예상됩니다. 동남아시아 및 동유럽의 SME는 즉시 FX 오케스트레이션 덕분에 2025년 결제 시간이 일주일에서 24시간 미만으로 단축되어 현금 흐름 예측 가능성이 향상되었습니다.
* 최종 사용자별: 기업은 급여, 공급업체, 로열티 결제 등으로 2025년 전체 거래량의 62.59%를 차지하며 국경 간 결제 시장을 주도합니다. 개인 사용자는 규제 당국이 비은행 핀테크 기업에 예금 보유 및 지갑 간 송금을 허용하면서 연평균 7.64%로 성장할 것으로 예상됩니다. 정부 기관은 투명성을 위해 블록체인 플랫폼을 점점 더 많이 활용하고 있습니다. 필리핀과 인도의 라이선스 개혁은 모바일 지갑으로의 즉시 입금을 가능하게 하여 비용을 최대 50% 절감했습니다.

지역 분석

* 북미: 2025년 국경 간 결제 시장 점유율의 33.59%를 차지했으며, FedNow 및 RTP 통합으로 당일 급여 및 공급업체 결제가 가능해졌습니다. FedNow 서비스는 2025년에 2억 건 이상의 즉시 결제를 처리했으며, 캐나다와 멕시코 시스템을 연결하는 시범 통로가 운영되었습니다. 캐나다의 실시간 레일(Real-Time Rail)은 2026년에 가동되어 미국 청산소와의 즉시 연결을 확대할 예정입니다.
* 아시아 태평양: 연평균 9.16%로 가장 빠르게 성장할 것으로 예상됩니다. PayNow-UPI 브릿지는 2025년 12억 달러의 거래를 처리했으며, PromptPay-PayNow 및 DuitNow 연결은 동남아시아에서 4,700만 건의 이체를 처리하는 원활한 통로를 만들었습니다. 중국의 국경 간 은행 간 결제 시스템(CIPS)은 2025년 96조 달러를 처리하며 2024년 대비 24% 증가하여 위안화 표시 무역 결제에서 상당한 모멘텀을 보였습니다. 인도는 2025 회계연도에 184억 건의 UPI 국경 간 거래를 기록했습니다.
* 유럽: PSD3 기반 오픈 뱅킹 API와 TARGET 즉시 결제 시스템(TIPS)을 활용하여 2025년 1.8조 유로(2.0조 달러)를 처리했으며, 국경 간 거래량은 31%를 차지했습니다.
* 중동: 걸프협력회의(GCC)에서 남아시아로의 중동 통로는 아랍에미리트 즉시 결제 플랫폼의 도움으로 1,420억 달러의 송금을 처리했습니다.
* 아프리카: 중개망 철수로 인해 수수료가 최대 12% 인상되어 성장이 지연되고 있으나, 지역 시범 사업들이 이러한 추세를 역전시키려 노력하고 있습니다.
* 남미: 브라질의 Pix가 2025년 4.9조 브라질 헤알(9,800억 달러)을 처리하며 혜택을 받고 있으며, 아르헨티나의 즉시 결제 시스템인 ‘Transferencias 3.0’도 2025년 1,500억 달러를 처리하며 지역 내 디지털 결제 확산에 기여했습니다.

이러한 전 세계적인 추세는 국경 간 결제 시스템의 효율성과 접근성이 크게 향상되고 있음을 보여줍니다. 특히 아시아와 유럽은 기술 혁신과 규제 개선을 통해 강력한 성장을 주도하고 있으며, 이는 글로벌 무역 및 송금 흐름에 긍정적인 영향을 미치고 있습니다. 그러나 아프리카와 같이 중개망 철수로 인해 어려움을 겪는 지역도 있어, 지역별 맞춤형 솔루션과 협력이 더욱 중요해지고 있습니다. 전반적으로 2025년은 디지털 결제 인프라의 확산과 함께 국경 간 거래가 더욱 활성화되는 한 해가 될 것으로 예상됩니다.

글로벌 국경 간 결제 시장 보고서 요약

본 보고서는 글로벌 국경 간 결제 시장의 현황과 미래 전망을 심층적으로 분석합니다. 2026년 2,381억 4천만 달러 규모였던 시장은 2031년까지 3,364억 9천만 달러에 이를 것으로 전망되며, 견고한 성장세를 보일 것으로 예상됩니다.

시장 성장을 견인하는 주요 동력으로는 아시아 지역 B2B 전자상거래 수출량 증가, 유럽 결제 허브의 ISO 20022 메시징 표준 채택 확대, SWIFT gpi 및 즉시 외환(FX) 창구를 통한 당일 결제 수요 증대 등이 있습니다. 또한, PSD3 기반의 오픈 뱅킹 API가 유럽 내 국경 간 P2P 거래를 가속화하고 있으며, 북미 지역에서는 Request-to-Pay 시스템이 국경 간 네트워크와 통합되고 있습니다. SaaS(Software as a Service) 공급업체를 위한 다국적 지급을 조율하는 임베디드 금융 플랫폼의 부상 또한 중요한 성장 요인입니다.

반면, 시장 성장을 저해하는 요인들도 존재합니다. 글로벌 은행들의 아프리카 지역 환거래 관계 축소(De-risking), 이색 통화 회랑에서의 높은 외환 마크업, 중동 및 북아프리카(MENA) 지역의 데이터 상주 규제로 인한 클라우드 배포 제한, G20 국가들의 암호화폐 기반 송금 채널에 대한 규제 강화 등이 주요 제약 요인으로 꼽힙니다.

거래 유형별로는 소비자 간(C2C) 송금이 2031년까지 연평균 8.43%의 가장 빠른 성장률을 보일 것으로 예상됩니다. 채널별 분석에서는 송금업체(MTO)들이 은행 대비 시장 점유율을 확대하고 있는 점이 주목됩니다. 이는 MTO가 즉시 외환 창구와 ISO 20022 메시징을 결합하여 결제 시간을 1분 미만으로 단축하고, 스프레드를 최대 60bp까지 낮추는 경쟁 우위를 제공하기 때문입니다.

지역별로는 아시아-태평양 지역이 예측 기간 동안 9.16%의 가장 높은 연평균 성장률을 기록할 것으로 전망됩니다. 이는 환거래 은행을 우회하는 실시간 결제 연동 시스템의 발전에 기인합니다. 북미, 유럽, 중동, 아프리카, 남미 지역 또한 시장 성장에 기여할 것으로 분석됩니다.

공급자 환경은 상위 10개 업체가 전체 거래량의 약 48%를 차지하는 중간 정도의 분산도를 보이며, 이는 전문화된 유동성 솔루션을 갖춘 신규 진입자들에게 기회를 시사합니다. 보고서에는 Adyen, Mastercard, PayPal, Visa, Western Union 등 주요 기업을 포함한 다수의 경쟁사 프로필이 상세히 다루어집니다. 본 보고서는 시장 기회와 미래 전망을 제시하며, 가치 사슬, 규제 및 기술적 전망, 경쟁 분석, 거시 경제적 영향 및 투자 분석 등 포괄적인 시장 분석을 제공합니다.

1. 서론

• 1.1 연구 가정 및 시장 정의
• 1.2 연구 범위

2. 연구 방법론

3. 요약

4. 시장 환경

• 4.1 시장 개요
• 4.2 시장 동인
  • 4.2.1 아시아 B2B 전자상거래 수출량 증가
  • 4.2.2 EU 결제 허브에서 ISO 20022 메시징 표준 채택 증가
  • 4.2.3 SWIFT gpi 및 즉시 외환 창구로 인한 당일 결제 수요 증가
  • 4.2.4 PSD3 기반 오픈 뱅킹 API를 통한 유럽 국경 간 P2P 가속화
  • 4.2.5 북미 국경 간 네트워크와 연동되는 결제 요청 레일 통합
  • 4.2.6 SaaS 공급업체를 위한 다중 관할권 지급을 조율하는 임베디드 금융 플랫폼
• 4.3 시장 제약
  • 4.3.1 글로벌 은행의 아프리카 환거래 관계 축소로 인한 위험 회피
  • 4.3.2 이색 통화 회랑에서 지속적으로 높은 외환 마크업
  • 4.3.3 MENA 지역 클라우드 배포를 제한하는 데이터 상주 규정
  • 4.3.4 G20 경제권에서 암호화폐 기반 송금 채널에 대한 규제 조사 강화
• 4.4 산업 가치 사슬 분석
• 4.5 규제 환경
• 4.6 기술 전망
• 4.7 포터의 5가지 경쟁 요인 분석
  • 4.7.1 공급업체의 교섭력
  • 4.7.2 소비자의 교섭력
  • 4.7.3 신규 진입자의 위협
  • 4.7.4 대체 제품의 위협
  • 4.7.5 경쟁 강도
• 4.8 거시 경제 요인이 시장에 미치는 영향
• 4.9 투자 분석

5. 시장 규모 및 성장 예측 (가치)

• 5.1 거래 유형별
  • 5.1.1 B2B
  • 5.1.2 C2C
  • 5.1.3 도매
  • 5.1.4 기타 거래 유형
• 5.2 채널별
  • 5.2.1 은행 송금 (SWIFT, ACH, RTP)
  • 5.2.2 카드
  • 5.2.3 송금 서비스 사업자
  • 5.2.4 기타 채널
• 5.3 기업 규모별
  • 5.3.1 중소기업
  • 5.3.2 대기업
• 5.4 최종 사용자별
  • 5.4.1 기업
  • 5.4.2 개인 / 소비자
  • 5.4.3 정부
• 5.5 지역별
  • 5.5.1 북미
  • 5.5.2 유럽
  • 5.5.3 아시아 태평양
  • 5.5.4 중동
  • 5.5.5 아프리카
  • 5.5.6 남미

6. 경쟁 환경

• 6.1 시장 집중도
• 6.2 전략적 행보
• 6.3 시장 점유율 분석
• 6.4 기업 프로필 (글로벌 수준 개요, 시장 수준 개요, 핵심 부문, 재무 정보(사용 가능한 경우), 전략 정보, 시장 순위/점유율, 제품 및 서비스, 최근 개발 포함)
  • 6.4.1 Adyen N.V.
  • 6.4.2 Airwallex Pty. Ltd.
  • 6.4.3 American Express Company
  • 6.4.4 Ant Group Co., Ltd. (Alipay)
  • 6.4.5 Block, Inc. (Square)
  • 6.4.6 Currencycloud Ltd.
  • 6.4.7 dLocal Ltd.
  • 6.4.8 Euronet Worldwide Inc.
  • 6.4.9 Fidelity National Information Services Inc. (FIS)
  • 6.4.10 JPMorgan Chase and Co. (Liink)
  • 6.4.11 Mastercard Incorporated
  • 6.4.12 MoneyGram International Inc.
  • 6.4.13 Nium Pte. Ltd.
  • 6.4.14 Payoneer Global Inc.
  • 6.4.15 PayPal Holdings Inc.
  • 6.4.16 Paysafe Group Ltd.
  • 6.4.17 Remitly Global Inc.
  • 6.4.18 Revolut Ltd.
  • 6.4.19 Ripple Labs Inc.
  • 6.4.20 Stripe Inc.
  • 6.4.21 TerraPay Pte. Ltd.
  • 6.4.22 Thunes Singapore Pte. Ltd.
  • 6.4.23 Visa Inc.
  • 6.4.24 Western Union Holdings Inc.
  • 6.4.25 Wise plc
  • 6.4.26 Worldline SA

7. 시장 기회 및 미래 전망